中枢高管接连出走、事迹承压，光大证券不到两月又收到罚单

《中国科技投资》张婷 何梓嫣

10月18日，中国证券监督解决委员会（下称“中国证监会”）对11家券商及有关负责东说念主开出了19张罚单。其中，光大证券（601788.SH）因存在部分名目质控对名目风险、尽调底稿把关不严、内核观念追踪落实不到位、部分名目刊行保荐职责阐扬未好意思满表露内控和蔼等问题被中国证监会出具警示函。而一个多月前，光大证券前投行负责东说念主因涉内幕来回被中国证监会罚金460万元，禁入证券市集十年。

除了内控问题，本年以来，光大证券中枢高管接踵去职、事迹下滑、买卖部接连关闭等事项王人引起了市集不少的和蔼。日前，中国东说念主民银行（下称“央行”）推出的证券、基金、保障公司互换便利（SFISF）（下称“互换便利”）已奏凯完成初度操作，光大证券亦出当今首批互换便利的券商名单当中。通过开展互换便利操作，光大证券本年的事迹或有望得回改善。

投行业务水平有待提高

为落实中央金融监监职责会议“长牙带刺、棱角分明”要求，执续强化对质券公司投行业务监管，压严压实中介机构“看门东说念主”牵涉，数月前，中国证监会组织对部分证券公司投行里面限度及直快从业情况开展了现场检查。10月18日，中国证监会官网表露了上述专项检查情况。中国证监在会公告中称，“个别证券公司仍存在投行内控把关不严等问题，一些名目尤其是债券承销名目尽调核查职责不到位，莫得全面落实死力尽职的要求”。

同期，中国证监会官网公布了对11家券商及有关负责东说念主的罚单。其中，光大证券因存在部分名目质控对名目风险、尽调底稿把关不严，内核观念追踪落实不到位，部分名目刊行保荐职责阐扬未好意思满表露内控和蔼问题被中国证监会采选出具警示函的行政监管要领。此外，监管函还提到，光大证券应加强对投资银行业务的内控解决，对有关牵涉东说念主员进行里面问责。

而在一个多月前，光大证券原投行负责东说念主赵远军因涉内幕来回被中国证监会罚金460万元，禁入证券市集十年。公开贵府涌现，赵远军于2018年9月17日-2022年2月28日在光大证券任职，为证券从业东说念主员。凭据中国证监会行政处罚决定书涌现，2020年2月17-19日，光大证券康某联结星星科技情况和融资规章，联想了有关紧要资产重组决策并向赵远军呈报该次紧要资产重组项接头情况。在此工夫，赵远军亦曾向光大证券有关负责东说念主阐扬有关事宜，并通常康某进行重组项接头可行性分析。2020年2月20日，康某向赵远军发送了有关分析阐扬，立时在两日后，赵远军参与了与星星科技重组项接头视频会晤。2020年2月25日、28日，赵远军使用“赵某江”证券账户共计买入“星星科技”160.2万股，成交金额1141.2万元。2020年3月15日，星星科技发布有关紧要资产重组公告。

业务质料存在较多问题的背后，光大证券的投行事迹亦承压。2021-2023年、2024上半年，光大证券的投行业务收入折柳达到18.53亿元、13.23亿元、10.84亿元、4.52亿元，折柳同比下滑13.05%、28.57%、18.1%、27.99%。从现时沪深京三市来回所的保荐承销业务名目情况来看，光大证券年内各裁撤了一个再融资名目和IPO名目。放抄本年6月末，光大证券已完成股权主承销派系2家（不含可交债）,股权承销限制10.9亿元，完成IPO名目1家，承销限制9.61亿元，完成再融资名目1家，承销限制0.5亿元。

买卖部接连关闭

行动老牌券商，光大证券在子公司光大本钱MPS投资踩雷事件的“巨震”之后，事迹似乎就蒙上一层暗影，且盈利水平未复原至投资“踩雷”之前。连年来，尽做事迹在执续复原，但该事件执续影响着光大证券的事迹，财报中依旧有不少对于该事件的影响描写。直至前年，光大本钱MPS案件才与招商银行（600036.SH）、上海华瑞银行股份有限公司达成息争，其需要履行26.4亿元的支付义务，光大证券因此产生的终点常性损益达到21.3亿元。若扣除该部分影响，光大证券的事迹依旧呈下滑趋势。2022-2023年，光大证券折柳完了营收107.8亿元、100.31亿元，折柳同比下滑35.48%、6.94%；折柳完了净利润31.89亿元、42.71亿元，折柳同比增长-8.47%、33.93%；完了归母扣非净利润29.14亿元、18.72亿元，折柳同比下滑27.65%、35.74%。

半年度阐显着示，光大证券本年上半年完了买卖收入41.84亿元，同比下跌32.29%；归母净利润13.91亿元，同比下跌41.87%。光大证券的主买卖务均出现不同进程下滑：本年上半年，光大证券的资产解决、企业融资、机构客户、投资来回、资产解决、股权投资营收折柳为20.03亿元、4.58亿元、5.37亿元、4.28亿元、5.08亿元、-0.55亿元，同比下滑24%、32%、34%、3%、29%、108%。

在事迹下滑的同期，光大证券多位中枢高管接踵去职。据光大证券公告，本年1月，光大证券公司业务总监梁纯良、监事吴春盛去职。3月，另一位公司业务总监李炳涛因职责调换去职。5月，光大证券副总裁王忠因职责调换去职。6月，同样是由于职责调换，另一位副总裁付建平公告去职。值得持重的是，付建平在2023年6月30日才刚被聘任为副总裁，任职不到一年。

除了中枢高管去职，光大证券亦在不断缩减职工限制，优化买卖网点。职工限制方面，弃世2024年6月，在任职工共计7860东说念主，而2022-2023年末，光大证券在任职工数折柳为8541东说念主和8064东说念主。本年以来，光大证券折柳在广州、北京、深圳、杭州、太仓、济南等地取销了共计10家买卖部，取销原因均为“优化买卖网点布局”。而2023年光大证券仅刊出了4家买卖部。对于年内取销多个买卖网点的情况，光大证券在事迹阐发会上则暗示，“买卖网点优化是资产解决业务展业形式、团队建设、客户做事需求正在发生紧要转型布景下的主动变革，将认确切资源参预到擢升客户做事质料、向投资者减费让利和打造专科团队中去，以更好弘扬金融机构功能性职责，进一步恬逸公司在市齐集的竞争力和品牌形象。”

值得一提的是，光大证券下属多家买卖部因内控问题在年内被地点证监局出具警示函。弃世10月21日，光大证券年内共收到了十张罚单（含对职责主说念主员的警示），其中五张罚单触及买卖部及买卖部职责主说念主员。

开展互换便利或将改善盈利水平

在事迹下滑、买卖部接连关闭等负面音书缠身下，光大证券终于在近日迎来了好音书。

自9月24日，央行提倡将证券、基金、保障公司互换便利、创设专项再贷款音书；10月10日，央行推出了互换便利，补助稳当条目的证券、基金、保障公司以债券、股票ETF、沪深300因素股等资产为典质，从东说念主民银行换入国债、央行单据等高档第流动性资产。首期操作限制5000亿元。10月18日，中国证监和会过了首批互换便利的机构名单，得意了包括光大证券在内的20家公司开展互换便利操作。而同日，央行与中国证监会络续印发《对于作念好证券、基金、保障公司互换便利（SFISF）有关职责的告知》，向参与互换便利操作各方明确业务经过、操作要素、来回两边权益义务等本色，并提到首批恳求额度已超2000亿元。

这意味着，光大证券不错通过互换便利将其流动性差的债券、股票换成国债、央票流动性较高的资产，从而进行股票、股票ETF的投资和作念市。互换便利能让机构的融资智商得回擢升，加速机构发展作念市、股票投资等业务发展，或将故意于光大证券改善其盈利智商。

10月21日，央行发布公告称，证券、基金、保障公司互换便利初度操作已奏凯完成，操作金额达到了500亿元，聘用费率招标样式，20家机构参与投标，最高投标费率50bp，最低投标费率10bp，中标费率为20bp。而行动首批开展互换便利的机构，光大证券在本年临了的事迹冲刺阶段能否收拢东风，扭改行绩劣势，有待考证。

记者就合规内控、事迹承压等问题致函光大证券，弃世发稿，尚未收到回答。

赵远军康某中国证监会央行光大证券发布于：上海市声明：该文不雅点仅代表作家本东说念主，搜狐号系信息发布平台，搜狐仅提供信息存储空间做事。